ОБЗОР РЫНКА

4 мая 2022
В середине первой торговой недели мая рубль продолжает уверенное укрепление и обновляет почти 2-летний максимум к доллару и 2,5-летний – к евро. Укреплению рубля способствует ожидание начала оплат рублями газа, поставляемого Россией в Европу, и низкий спрос на инвалюту. Всё это в условиях больших ограничений толкают рубль вверх.
Укреплению рубля в ходе торгов днем способствует начало оплат за газ в рублях и рост нефтяных цен выше $108.00/барр. за нефть марки Brent. В моменте рубль был 63,34 руб. за доллар и 66,15 руб. за евро на Форекс. Цена на нефть растут вечером на 3,80%, торгуясь в моменте в районе 108,97/барр.

По итогу дня S&P 500 +0.50% индикатор «голубых фишек» Dow Jones Industrial Average +0,20%, Nasdaq 100 +0.20%. Доходность 10-летних US Treasuries снизилась до 2.973%, а USD снизился против валют G-10 и развивающихся рынков. Нефть Brent снизилась в цене до $105.41/барр., а золото поднялось до $1868/oz.

Американские фондовые индексы США во вторник закрылись в зеленой зоне второй день подряд после распродаж на прошлой неделе. Участники рынка анализировали отчеты ведущих компанийи пребывали в  ожидании решений ФРС США по ключевой процентной ставке.

Новую траекторию финансовым рынкам задаст сегодняшнее ключевое событие — решение ФРС по ставке: ожидается, что американский Центробанк поднимет ключевую ставку сразу на 50 б.п. вместо традиционных 25 б.п., а также озвучит дальнейшие планы по повышению ставки в июне и сворачиванию программы QE.
В США продолжается сезон отчетности: отчиталось более половины компаний из индекса S&P 500. Из отчитавшихся компаний 80% показали результаты лучше ожиданий консенсуса по EPS, где прибыльв среднем выше ожиданий на 3,4%. Результаты 72% компаний превысили ожидания рынка по выручке, в совокупности финансовый результат выше на 2,2%.

Нефть Brent, служащая мировым эталоном, поднялась в цене на 3,4%, до $108.50/барр. Золото подешевело на 0,3%.

Биткоин в среду возобновил рост от снижения ранее. В данный момент актив торгуется на отметке в $38 830. Инструмент торгуется в границах широкого восходящего канала D1 формата и в данный момент пытается продолжить рост от волны снижения ранее. Закрепление цены выше сопротивления $41 000 может привлечь новых покупателей, которые подтолкнут цену к росту в направлении к $42 500 и выше, считают в учебно-аналитическом центре Паритет.

Альтернативный сценарий – снижение и закрепление ниже поддержки $37 000, что может вызвать некоторое понижение актива в направлении к более низким ценам - $35 000 и ниже.

Мировые цены на нефть в среду вечером продолжают рост в среднем на 3,40%. После выхода еженедельной статистики из США о запасах нефти стоимость марки Brent торгуется в районе $108,50/барр.

Минэнерго США ранее опубликовало данные, согласно которым коммерческие запасы нефти в стране за неделю по 29 апреля выросли на 1,3 миллиона баррелей, или на 0,3% — до 415,7 миллиона баррелей. Эксперты, напротив, ожидали снижения на 0,8 миллиона баррелей.
В то же время запасы дистиллятов и бензина за неделю снизились сильнее прогнозов. Добыча при этом не изменилась, оставшись на отметке в 11,9 миллиона баррелей нефти в день.
Нефтяные цены остаются на уровне выше 100 долларов за баррель на фоне неопределенных перспектив спроса и предложения на рынке. Опасения дефицита сырья усилились из-за возможного прекращения закупок российской нефти странами ЕС, в частности, после недавних сообщений о том, что Германия готова прекратить импорт нефти из РФ.

Мировые цены на золото в среду вечером снижаются почти на 0,20%, рынки ждут повышения учетной ставки Федеральной резервной системы (ФРС) США, золото торгуется в районе $1,868/oz.

Главным событием недели остается майское заседание Федрезерва США, по итогам которого регулятор объявит свое решение по ключевой ставке. Аналитики полагают, что регулятор повысит учетную ставку на 50 базисных пунктов, до 0,75-1%. ФРС обнародует итоги заседания позднее в среду.
Золото чувствительно к сигналам ФРС по монетарной политике, так как при повышении ставки доллар традиционно укрепляется, в результате золото становится менее доступным при его покупке в другой валюте.

Рынки будут волатильными до тех пор, пока не завершится специальная военная операция на Украине, и перестанет стремительно расти инфляция в большинстве стран мира, считают в учебно-аналитическом центре Паритет.

По состоянию на 20:00 мск курс евро к доллару рос до 1,053 доллара с прошлого закрытия в 1,052 доллара. Курс доллара к иене в то же время уменьшался до 130,06 иены со 130,1 иены с предыдущего закрытия. При этом индекс доллара (курс к корзине шести валют торговых партнеров США) рос на 0,02%, до 103,49 пункта.
Число рабочих мест в частных компаниях США в апреле выросло на 247 тысяч, в то время как ожидался рост на 395 тысяч. А индекс деловой активности в сфере услуг США в апреле неожиданно снизился до 57,1% с 58,3% в марте.
Кроме того, дефицит торгового баланса США в марте увеличился на 20 миллиардов долларов, или на 22,3% по сравнению с пересмотренным показателем февраля, до 109,8 миллиарда долларов, хотя прогнозировалось его увеличение до 107 миллиардов.
Участники рынка находятся в ожидании итогов майского заседания Федрезерва США, которые будут опубликованы позднее в среду. Большинство аналитиков полагают, что регулятор повысит свою учетную ставку на 50 базисных пунктов. Примерно в это же время пройдет пресс-конференция председателя ФРС Джерома Пауэлла, в рамках которой инвесторы рассчитывают получить информацию о дальнейших планах Федрезерва.
Обзор валютного, фондового, товарного рынков от 4 мая 2022
Ситуация с распространением коронавируса продолжает развиваться во всех странах мира. Количество выявленных инфицированных коронавирусом COVID-19 в США уже превысило 83240100 случаев заболеваний. США занимает первое место в мире по количеству заболевших COVID-19.

Российская валюта завершила торги вторника на отметке 68,40 руб., укрепившись на 0,50% по отношению к американскому доллару на укреплении доллара США. Рубль на данной торговой неделе в уверенно снижается по отношению цен закрытия вторника на рос цен на нефть.

На российском валютном рынке продолжилось укрепление рубля к доллару и евро на ожидании начала оплат рублями за газ, поставляемый Россией в Европу, и низкий спрос на инвалюту в условиях больших ограничений.

Геополитические и санкционные риски продолжают быть основным фактором возросшей курсовой волатильности рубля.

Сообщения СМИ о готовности некоторых стран Европы оплачивать российский газ рублями поддерживает курс рубля и толкает вниз европейскую валюту.

На российском валютном рынке в среду продолжается укрепление рубля к доллару и евро. Поддержка приходит от новостей, касающихся оплаты поставок российского газа рублями, следует из данных Московской биржи. Рубль ощутимо укрепился в среду, доллар снижается до 68,78 рублей, евро снижается до 72,45 рублей, следует из данных Московской биржи.

В среду продолжается укрепление рубля, основанное на дисбалансе спроса и предложения валюты. Так, ограничения на движение капитала и резко упавший импорт сократили спрос на доллары и евро. При этом сохраняющееся требование к экспортерам о продаже 80% выручки дает стабильный валютный приток на биржу.
Высока вероятность, что приток валюты возрастет с началом 100-% продажи выручки от поставок российского газа в Европу за рубли. Механизм его оплаты предполагает продажу всей поступающей валюты на бирже. Между тем Еврокомиссия на фоне ситуации с оплатой российского газа предоставит более детальные разъяснения о том, что могут и не могут делать европейские компании в условиях антироссийских санкций. Об этом заявила в начале недели еврокомиссар по энергетике Кадри Симсон.
Большинство стран Европы пока не могут резко отказаться от российского газа на фоне высокой его доли в их энергобалансе. При этом европейские энергетические компании должны совершить следующий платеж «Газпрому» в середине мая и уже – рублями. Это подогревает подъем курса российской валюты.
Сильное снижение доллара и евро обусловлено инерционным движением из-за отложенных с прошлой пятницы операций. Подобные эффекты вполне нормальны в условиях «длинных» выходных, предполагают в учебно-аналитическом центре Паритет.

Между тем, нефть продолжает рост сегодня вечером на 3,40% до $108,50/барр. Впрочем, этот фактор сейчас остается второстепенным для динамики курса рубля.

В итоге доллар падает к рублю на 3,1%, евро — тоже на 3,1%. Рублевая цена нефти колеблется около 7,5 тысячи за баррель сорта Brent.

Рынок нефти на данный момент удерживается выше психологически значимого уровня $100.00/барр. Марка Brent растет вечером на 3,40% до $108.50/барр. Этому способствовало еженедельная статистика по нефти в США. Минэнерго США ранее опубликовало данные, согласно которым коммерческие запасы нефти в стране за неделю по 29 апреля выросли на 1,3 миллиона баррелей, или на 0,3% — до 415,7 миллиона баррелей. Эксперты, напротив, ожидали снижения на 0,8 миллиона баррелей.
В то же время запасы дистиллятов и бензина за неделю снизились сильнее прогнозов. Добыча при этом не изменилась, оставшись на отметке в 11,9 миллиона баррелей нефти в день.
Нефтяные цены остаются на уровне выше 100 долларов за баррель на фоне неопределенных перспектив спроса и предложения на рынке. Опасения дефицита сырья усилились из-за возможного прекращения закупок российской нефти странами ЕС, в частности, после недавних сообщений о том, что Германия готова прекратить импорт нефти из РФ.

Рубль в среду укрепляется против доллара и евро на Форекс. Доллар США снижается в направлении к промежуточному уровню поддержки 63,40 руб., а при закреплении под ним - ценам откроется дорога и в район 62,00 руб. и возможно даже ниже.

В целом основным фактором для нефти остается баланс между запасами и спросом на сырье в условиях напряженной геополитической ситуации.

На данном этапе уровень поддержки в паре доллар/рубль находится на отметке 63,40 руб. и 62,50 руб., и далее к 61.00 руб., сопротивление – 67,20 руб., и далее к 72,00 руб.

Исходя из текущей ситуации на рынке можно предположить несколько вариантов дальнейшего движения инструмента до конца данной торговой недели.

Первый сценарий — это продолжение укрепления актива в направлении к отметке 63,50 руб. и далее в направлении к 62,40 руб. Это будет возможно при снижении геополитической напряжённости, продолжении роста нефтяных цен в направлении к $110,00-120,00/барр. и выше.

Второй сценарий — пока сохраняются сильные геополитические и санкционные риски и снижаются цены на нефть, можно предположить некоторое продолжение ослабления рубля. К примеру, в рамках данной недели в направлении к уровню сопротивления 75,00 - 67,20 руб. или несколько выше. Это будет возможно при нарастании геополитической напряженности, выходе иностранных инвесторов из российских активов и снижении нефтяных цен в район $100-90/барр. и ниже.

Индекс доллара США растет к корзине из 6 валют, торгуется в районе 103,49.

Котировки евро/доллар – рост на 0,20%, торгуются у 1,0541.
Котировки доллар США/японская иена - снижение на 0,06% до 130,03.
Котировки пары британский фунт/доллар США – снижение на 0,10% до $1,2485.
Котировки пары австралийский доллар/доллар США - рост на 0,74% до 0,7147.

Цены на нефть показывают рост на 3,80%. К 20.00 МСК фьючерсы на нефть марки Brent сейчас оцениваются в $108,97 за баррель.
4 мая / 2022

Made on
Tilda