ОБЗОР РЫНКА

14 сентября 2020
В начале торговой недели рубль открыл торги попыткой укрепления, но позже на негативном внешнем фоне и снижении цен на нефть, начал ослабевать. В моменте рубль был 75,52 рублей за доллар и 89,60 рублей за евро. Цены на нефть с открытия торгов пытаются возобновить рост после падения на кануне.
Американские индексы закрылись разнонаправленно. Nasdaq 100 (-0.6%) показал худшую неделю с марта, упав на -4.6%. Индекс акций высоких технологий завершил сокращенную праздничную неделю на волатильной ноте, сходив в пятницу, которая стала пятым минусовым днем из последних шести, на -3% с максимума до минимума. В результате возобновления распродаж акций технологических гигантов индекс упал почти на -11% с максимума 2 сентября, из-за чего сентябрь может стать худшим месяцем года. S&P 500 по итогам дня +0.1%. Лидерами были сектора Industrials +1.4%, Materials +1.3% и Financials +0.7%; в аутсайдерах - Technology -0.8%, Real Estate -0.6% и Communication Services -0.3%. Доходность 10-летних US Treasuries снизилась на -1 бп до 0.67%, а USD немного снизился против валют G-10.

По итогам сессии индикатор "голубых фишек" Dow Jones Industrial Average увеличился на 0,48% до отметки в 27665,64 пункта, индекс широкого рынка S&P 500 ушел в плюс на 0,05% до 3340,97 пунктов, а индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq снизился в цене на 0,60% и закрылся на уровне 10853,55 пунктов.

Китай выступает против принудительной продажи операций TikTok в США и предпочел бы вообще закрыть видеоприложение, сообщает Reuters. Официальные лица в Пекине считают, что принудительная продажа сделает ByteDance и Китай слабыми перед лицом давления Вашингтона. По словам источников, сама TikTok пытается реализовать план продажи операций в США до дедлайна 15 сентября.

Объем размещения облигаций будет расти. Стратеги J.P. Morgan повысили свой годовой прогноз выпуска долговых обязательств инвестиционного рейтинга на 163 млрд долларов до 1.74 трлн долларов за счет роста заимствований компаниями нефтегазового сектора и иностранными банками. По данным Citigroup, объем может вырасти еще больше, до 1.85 трлн долларов, если темпы до конца года будут соответствовать средним историческим показателям. Компании инвестиционного уровня уже продали в 2020 году облигаций на сумму более 1.4 трлн долларов.

Ситуация с пандемией коронавируса развивается, и на сегодняшний день по числу зараженных США опережает все страны. Количество инфицированных коронавирусом COVID-19 в США уже превысило 6711300 человек.

К 20.00 МСК доллар/рубль - рост на 0,20% до 75,23, а к евро/рубль - рост на 0,63%, до 89,40.

Рубль находился под давлением в начале недели из-за продолжающихся разговоров о новых санкциях Запада и Европы и сохраняющейся напряженной ситуации в республике Беларусь, а также обвала цен на нефть.

Пара доллар/рубль пробила верхнюю границу диапазона 73,40-76, в котором находилась в течение последних полутора недель, и протестировала на прочность отметку 76.50.

Что касается перспектив на эту неделю, то для возвращения рубля в ранее торгуемый диапазон 73,33-76,50 по отношению к доллару, нужно его уверенное закрепление под уровнем 75. В противном случае, мы снова можем увидеть попытку тестирования уровня 76,50 с возможным подъёмом цен еще выше, в район к 78.00, если цены на нефть продолжат падение ниже 39.00 долларов за баррель.
Обзор финансового рынка 14 сентября 2020
На этой неделе состоится заседание ФРС. UST10Y 0.67 (-2 бп).

Облигации EM торговались разнонаправленно, в целом практически без изменений в преддверии заседаний ФРС и органов управления ряда центробанков EM на этой неделе. Рейтинг Турции от Moody's понижен до B2, что сопоставимо с уровнем Египта или Руанды. Новые облигации Аргентины начинают торговаться после завершения реструктуризации долга со средним спрэдом 1 100 бп.

Российские еврооблигации закрылись без изменений, доходности ОФЗ выросли на 5-6 бп на новостях о поддержке А. Лукашенко со стороны президента РФ В. Путина.

В сложившихся условиях основными факторами, определяющими динамику рублевого курса, будут оставаться движения нефтяных цен, общие настроения рынка, интерес инвесторов к покупкам российских активов и действия ЦБ на рынке.

В фокусе внимания на текущей неделе у инвесторов: 15.09.20 в 04:30 - Протокол заседания по кредитно-денежной политике Австралии, 05:00 - Объём промышленного производства в Китае (г/г), 09:00 - Средний уровень заработной платы (с учетом премий) в Великобритании, Изменение числа заявок на пособие по безработице в Великобритании, 12:00 - Индекс экономических настроений ZEW в Германии, 16.09.20 в 09:00- Индекс потребительских цен (ИПЦ) в Великобритании (г/г), 15:30 Базовый индекс розничных продаж в США (м/м), Объём розничных продаж в США (м/м), 15:30 - Базовый индекс потребительских цен (ИПЦ) в Канаде (м/м), 17:30 - Запасы сырой нефти в США, 21:00 - Экономические прогнозы FOMC, Заявление Комитета по открытым рынкам ФРС США, Решение по процентной ставке ФРС США, 21:30 - Пресс-конференция Комитета по открытым рынкам ФРС США, 17.09.20 в 01:45 - ВВП Новой Зеландии (кв/кв), 04:30 - Изменение уровня занятости в Австралии, 07:30 - Доклад по денежно-кредитной политике Банка Японии, 10:00 - Пресс-конференция Банка Японии, 12:00 - Индекс потребительских цен (ИПЦ) в еврозоне (г/г) , 14:00 - Решение по процентной ставке Банка Англии, Протокол заседания Комитета по денежной политике Банка Англии, 15:30 - Число выданных разрешений на строительство в США, Число первичных заявок на получение пособий по безработице в США, Индекс производственной активности от ФРБ Филадельфии (США), 18.09.20 в 09:00 - Объём розничных продаж в Великобритании (м/м), 13:30 - Решение ЦБ РФ по процентной ставке, 15:30 - Базовый индекс розничных продаж в Канаде (м/м).

Индекс доллара США – снижение к корзине из 6 валют, торгуется в районе 92,960.
Евро торгуется с повышением в понедельник на заявлениях главы ЕЦБ.
Котировки евро/доллар - снижение на 0,27%, торгуются у 1,1877.
Котировки доллар США/японская иена - снижение на 0,45% до 105,66.
Котировки пары британский фунт/доллар США - рост на 0,62% до $1,2872.
Котировки пары австралийский доллар/доллар США - рост на 0,22% до 0,7299.

Цены на нефть показывают снижение на 0,68%. К 20.00 МСК фьючерсы на нефть марки Brent сейчас оцениваются в $39,56 за баррель.
14 сентября / 2020

Made on
Tilda